Крупнейшая финтех-компания Африки, Flutterwave, приобрела нигерийский стартап в области открытого банкинга Mono в рамках сделки с полной оплатой акциями, стоимость которой, по данным осведомленных источников, составляет от 25 до 40 миллионов долларов.
Эта сделка объединяет две ведущие компании в области финтех-инфраструктуры континента. Flutterwave управляет одной из самых обширных платежных сетей в Африке, в то время как Mono, которую часто называют «африканским Plaid», разработала API, позволяющие бизнесу получать доступ к банковским данным, инициировать платежи и верифицировать клиентов.
Mono привлекла около 17,5 миллионов долларов от инвесторов, включая Tiger Global, General Catalyst и Target Global. По словам источников, близких к сделке, приобретение позволило инвесторам как минимум вернуть вложенный капитал, причем некоторые ранние вкладчики получили бумажную доходность до 20х, исходя из подразумеваемой оценки полученных акций Flutterwave. Mono продолжит работать как независимый продукт, заявили компании.
Основанная в 2020 году, Mono, подобно Plaid, использует API, которые позволяют пользователям давать согласие на предоставление своей банковской информации, что дает финансовым учреждениям возможность анализировать доход, модели расходов и платежеспособность.
Компания решает проблему отсутствия стандартизированного доступа к банковским данным на африканских рынках, где кредитные бюро остаются ограниченными, а финтех-компании, особенно кредиторы, часто полагаются на историю банковских транзакций клиентов для оценки кредитоспособности.
По словам генерального директора Абдулхамида Хассана, почти все нигерийские цифровые кредиторы теперь полагаются на инфраструктуру Mono. Компания заявляет, что обеспечила более 8 миллионов подключений банковских счетов, что охватывает примерно 12% банковского населения Нигерии. Также она утверждает, что предоставила кредитным компаниям 100 миллиардов точек финансовых данных и обработала миллионы прямых банковских платежей. Среди клиентов — Moniepoint (при поддержке Visa) и PalmPay (при поддержке GIC).
Для Flutterwave, которая обеспечивает локальные и трансграничные платежи в более чем 30 африканских странах, эта сделка углубляет ее вертикальную интеграцию. Помимо платежей, компания теперь может предложить в рамках единого стека процедуру онбординга и проверки личности, верификацию банковского счета, оценку рисков на основе данных, а также разовые или регулярные банковские платежи.
Генеральный директор Flutterwave Олугбенга «GB» Агбола охарактеризовал приобретение как ставку на следующий этап роста африканского финтеха. «Платежи, данные и доверие не могут существовать изолированно, — заявил он. — Открытый банкинг обеспечивает связующую ткань, и Mono построила критически важную инфраструктуру в этой сфере».
Хассан поддержал эту точку зрения, заявив, что Африка вступает в кредитно-ориентированную фазу, поскольку правительства по всему континенту продвигают инициативы финансовой доступности на основе кредитования. Этот переход зависит как от существенной инфраструктуры данных, так и от доверия регуляторов, особенно на таких рынках, как Нигерия, где рамки открытого банкинга все еще развиваются.
«Если экономика будет двигаться за счет кредитования, необходима глубокая аналитика данных, чтобы понимать, как люди зарабатывают и тратят, — сказал Хассан. — Но в то же время, для реальной работы открытого банкинга регуляторы должны быть уверены, что средства клиентов в безопасности».
На этом фоне присоединение к Flutterwave позволяет Mono быстро масштабироваться, как только будут сняты регуляторные барьеры. Flutterwave уже работает на десятках африканских рынков, располагая локальными лицензиями, корпоративными клиентами и командами по compliance.
«Это позволяет нам расширять возможности для бизнеса, работающего на африканских рынках, оставаясь при этом приверженными безопасности, соответствию требованиям и локальной релевантности», — отметил Агбола.
Сделка перекликается с более ранними попытками консолидации в глобальной финтех-инфраструктуре, включая заблокированное американскими регуляторами в 2020 году приобретение Plaid компанией Visa. Хассан привел эту сделку как доказательство того, что объединение инфраструктуры данных с платежными каналами может раскрыть потенциал масштабирования.
Обе компании, поддержанные Y Combinator, в числе своих инвесторов имеют Tiger Global (который был ведущим инвестором в раунде Series C Flutterwave и Series A Mono). Однако, как заявил Хассан, фонд не выступал посредником в сделке. Вместо этого соглашение стало результатом давних рабочих отношений между двумя компаниями, которые сотрудничали в рамках нескольких банковских платежных продуктов на протяжении лет.
Это сотрудничество развивалось на фоне ландшафта открытого банкинга, который значительно изменился за последние пять лет.
На старте Mono сталкивалась с конкуренцией со стороны таких компаний, как Okra (при поддержке Base10 Partners) и Stitch (при поддержке Ribbit Capital). С тех пор Mono стала лидером в этой области после закрытия Okra и смены фокуса Stitch в сторону более глубокой платежной экосистемы, что позволило последней привлечь значительно больше капитала.
Комментируя финансовое положение Mono перед приобретением, Хассан заявил, что компания (которая, согласно PitchBook, привлекла 15 миллионов долларов в раунде Series A в 2021 году при оценке после финансирования в 50 миллионов долларов) не была вынуждена продаваться Flutterwave и выходит на прибыльность в этом году. Имея значительные денежные резервы, по его словам, привлечение нового раунда в сложной инвестиционной среде привело бы к новым ожиданиям по оценке и росту.
Тем не менее, помимо двух вовлеченных компаний, эта сделка — подобно консолидации между южноафриканскими финтех-компаниями Lesaka и Adumo — указывает на более широкую переломную точку для африканского финтеха, где стартапы, когда-то стремившиеся стать самостоятельными гигантами, все чаще могут находить лучший исход, интегрируясь в масштабированные платформы.
Крупнейшая финтех-компания Африки, Flutterwave, приобрела нигерийский стартап в сфере открытого банкинга Mono в рамках сделки с полной оплатой акциями на сумму от 25 до 40 миллионов долларов, по данным осведомлённых источников.
Эта сделка объединяет две ведущие компании в области финтех-инфраструктуры на континенте. Flutterwave управляет одной из самых обширных платёжных сетей в Африке, в то время как Mono, которую часто называют «африканским Plaid», разработала API, позволяющие бизнесу получать доступ к банковским данным, инициировать платежи и верифицировать клиентов.
Mono привлекла около 17,5 миллионов долларов от инвесторов, включая Tiger Global, General Catalyst и Target Global. По словам источников, близких к сделке, приобретение позволило инвесторам как минимум вернуть вложенный капитал, при этом некоторые ранние вкладчики получили бумажную доходность до 20 раз, исходя из оценочной стоимости полученных акций Flutterwave. Как заявили компании, Mono продолжит работать как независимый продукт.
Основанная в 2020 году, Mono, подобно Plaid, использует API, которые позволяют пользователям давать согласие на предоставление банковской информации, что даёт финансовым учреждениям возможность анализировать доход, модели расходов и платёжеспособность.
Компания решает проблему отсутствия стандартизированного доступа к банковским данным на африканских рынках, где кредитные бюро остаются ограниченными, а финтех-компании, особенно кредиторы, часто полагаются на историю банковских операций клиентов для оценки кредитоспособности.
По словам генерального директора Абдулхамида Хассана, почти все нигерийские цифровые кредиторы теперь используют инфраструктуру Mono. Компания заявляет, что обеспечила более 8 миллионов подключений банковских счетов, охватив примерно 12% банковского населения Нигерии. Также она сообщает о предоставлении кредитным компаниям 100 миллиардов точек финансовых данных и обработке миллионов прямых банковских платежей. Среди клиентов — Moniepoint при поддержке Visa и PalmPay при поддержке GIC.
Для Flutterwave, которая обеспечивает локальные и трансграничные платежи в более чем 30 африканских странах, эта сделка углубляет её вертикальную интеграцию. Помимо платежей, компания теперь может предложить в одном стеке решения для онбординга и проверки личности, верификации банковских счетов, оценки рисков на основе данных, а также разовых или регулярных банковских платежей.
Генеральный директор Flutterwave Олугбенга «GB» Агбола представил сделку по поглощению как ставку на следующий этап роста финтех-сектора в Африке. «Платежи, данные и доверие не могут существовать изолированно, — заявил он. — Открытый банкинг обеспечивает связующую ткань, а Mono создала критически важную инфраструктуру в этой сфере».
Хасан поддержал эту точку зрения, заявив, что Африка вступает в фазу, движимую кредитованием, поскольку правительства по всему континенту продвигают инициативы финансовой доступности, основанные на займах. Этот переход зависит как от существенной инфраструктуры данных, так и от доверия регуляторов, особенно на таких рынках, как Нигерия, где рамки открытого банкинга всё ещё формируются.
«Если экономика будет ориентирована на кредитование, необходима глубокая аналитика данных, чтобы понимать, как люди зарабатывают и тратят, — сказал Хасан. — Но в то же время для реальной работы открытого банкинга регуляторы должны быть уверены в безопасности средств клиентов».
На этом фоне присоединение к Flutterwave позволяет Mono быстро масштабироваться, как только регуляторные барьеры будут сняты. Flutterwave уже работает на десятках африканских рынков, располагая локальными лицензиями, корпоративными клиентами и командами по соответствию требованиям.
«Это позволяет нам расширять возможности для бизнеса, работающего на африканских рынках, оставаясь при этом на почве безопасности, соответствия нормам и локальной релевантности», — отметил Агбола.
Эта сделка отражает более ранние попытки консолидации в глобальной финтех-инфраструктуре, включая заблокированную американскими регуляторами в 2020 году неудавшуюся покупку Plaid компанией Visa. Хасан привёл эту сделку как доказательство того, что объединение инфраструктуры данных с платёжными системами может открыть путь к масштабированию.
Обе компании, поддержанные Y Combinator, в числе своих инвесторов имеют Tiger Global (который был ведущим инвестором в раунде Series C Flutterwave и раунде Series A Mono). Однако, как уточнил Хасан, фонд не выступал посредником в этой сделке. Вместо этого соглашение стало результатом давних рабочих отношений между двумя компаниями, которые на протяжении лет сотрудничали в создании нескольких банковских платёжных продуктов.
Это сотрудничество разворачивалось на фоне ландшафта открытого банкинга, значительно изменившегося за последние пять лет.
При запуске Mono столкнулась с конкуренцией со стороны таких компаний, как Okra, поддержанная Base10 Partners, и Stitch, поддержанная Ribbit Capital. С тех пор Mono вышла в лидеры на этом рынке, после закрытия Okra и стратегического разворота Stitch в сторону более глубокой интеграции в экосистему платежей, что позволило ей привлечь значительно больше капитала.
Комментируя финансовое положение Mono перед поглощением, Хассан заявил, что компания, которая, согласно данным PitchBook, привлекла 15 миллионов долларов в рамках раунда А при оценке в 50 миллионов после финансирования в 2021 году, не была вынуждена продаваться Flutterwave и выходит на путь к прибыльности в этом году. Имея значительные денежные резервы, добавил он, привлечение нового раунда инвестиций в сложной ситуации с финансированием привело бы к новым ожиданиям по оценке и росту.
Тем не менее, помимо двух вовлечённых компаний, эта сделка — подобная консолидации между южноафриканскими финтехами Lesaka и Adumo — указывает на более широкий переломный момент для африканского финтеха. Стартапы, которые когда-то стремились стать самостоятельными гигантами, всё чаще могут находить лучший исход, интегрируясь в масштабированные платформы.
Нет комментариев
Оставить комментарий